En maktlysten trollkarl förbannar en prinsessa att leva som en svan på dagen i denna saga om evig kärlek.

Robin av Locksley, känd som landets skickligaste bågskytt, har just återvänt till England efter att ha kämpat i de heliga korstågen, där även kung Richard Lejonhjärta kämpar. Robin upptäcker att mycket av det han kände till från England har förfallit, inklusive att hans långvariga familjehem har tagits ifrån honom, allt genom den onde prins Johns försorg, Richards bror som har tagit tronen i Richards frånvaro. Den neurotiske John styrs i princip av den lika onde sheriffen av Rottingham, allt de gör är för att göda sina egna kassor på allmogens och böndernas bekostnad. Därför rekryterar Robin en skara glada män för att hjälpa honom att bekämpa prins John och sheriffen, bland dem: Blinkin, hans blinde långvarige tjänare; Ahchoo, den vilseförde sonen till Asneeze, mannen som hjälpte honom att fly från fängelset under korstågen; Little John, som tycks tro att att kallas för "Lille" bara är en tillfällighet i förhållande till det faktum att han är en storvuxen man; och Little Johns vän, Will Scarlet O'Hara, en mästare med dolkar. På väg till palatset blir Robin förälskad vid första ögonkastet i Marian av Bagelle, en hovfröken. Marian söker efter mannen som har den bildliga och bokstavliga nyckeln för att låsa upp hennes hjärta (och mer privata delar). Sheriffen har själv sina ögon på Marian, han som i sin tur är föremålet för Latrines begär, en mäktig häxa till hovtrollkvinna. Robin och sheriffen har i synnerhet en dödlig kampmentalitet för att uppnå sina slutgiltiga mål, som för båda är att skydda tronen för sin betrodda kunglighet, och hjärtat och mödomen hos fröken Marian.

En föräldralös pojke som bor med sina två grymma mostrar blir vän med antropomorfa insekter som bor inuti en jättepersika, och tillsammans ger de sig ut på en resa till New York.

En av dockmakaren Geppettos skapelser kommer magiskt till liv. Denna docka som heter Pinocchio har ett stort önskemål: att en dag bli en riktig pojke, men han måste lära sig att agera ansvarsfullt.

The Beatles går med på att följa med kapten Fred i hans gula ubåt och åker till Pepperland för att befria det från de musikhatande Blå Elakheterna.